各位朋友好，这里是帮主郑重的复盘分享时间。今天A股有点意思，沪指微涨但深成指和创业板指回调，不过涨停股依然活跃。咱不聊虚的，直接上干货，看看哪些涨停股值得关注，哪些得绕道走。

先说个大背景。最近政策暖风频吹，险资入市新规落地，预计能带来万亿增量资金，这对市场长期流动性是个大利好。再加上科创板推出“科创成长层”，降低未盈利企业上市门槛，科技股的估值逻辑可能要重塑。这些政策动向，都是咱分析涨停股的重要依据。

今儿涨停股里最扎眼的是连板梯队。国晟科技和上纬新材4连板，联环药业、绿地控股3连板，这些票为啥能持续走强？国晟科技沾边HJT电池和钙钛矿技术，这可是光伏行业的前沿方向，加上业绩预增，资金愿意捧场。上纬新材更猛，PEEK材料概念叠加风电设备，最近AI算力需求爆发，特种材料成了香饽饽。联环药业3连板是因为医药中间体涨价，而绿地控股则是受益于房地产政策微调，资金在低位基建股里找机会。

再看几个有代表性的涨停案例。华宏科技2连板，上半年净利润预增超30倍，主要是稀土原料价格回升，叠加公司稀土回收业务放量。这票我得重点说说，稀土行业现在是“反内卷”政策的重点，国家推动产能整合，北方稀土、中国稀土这些龙头话语权增强。华宏科技作为稀土回收领域的隐形冠军，技术壁垒高，长期看新能源车、机器人对稀土的需求是刚性的，这种票回调反而是机会。

国电南自涨停有点意外，上半年净利润预增171%-225%，主要是电网自动化订单增加。最近国家推动大功率充电设施建设，电网升级改造需求上升，这票属于“科特估”概念，估值还在低位。不过得注意，它的涨停有游资炒作成分，连续放量后可能会有震荡，中长线可以关注，但别追高。

新时达涨停是因为海尔入主，加上机器人业务突破。海尔作为家电巨头，入主后可能带来供应链协同和海外渠道资源，这对新时达的工业机器人业务是实打实的利好。最近人形机器人量产预期升温，PEEK材料、减速器这些核心部件需求大增，新时达的SCARA机器人虽然短期收入下滑，但长期看技术积累在那儿，值得跟踪。

不过咱得把丑话说在前头，涨停股里也有不少坑。*ST亚太涨停是因为被申请破产重整，这种票纯属博弈重组预期，风险极高。还有华银电力，虽然净利润预增36倍，但主要靠非经常性损益，主营业务没啥起色，这种“虚胖”的业绩持续性差。再比如北方稀土，虽然涨停但主力净流出近18亿元，明显有资金在出货，追高很容易站岗。

作为中长线投资者，咱得学会区分哪些涨停股有真材实料。首先看业绩增长是不是来自主营业务，像华宏科技、国电南自这种靠产品涨价和订单增长的，就比靠卖资产的靠谱。其次看行业逻辑，稀土、机器人、算力这些方向，既有政策支持又有产业趋势，比纯概念炒作更持久。最后看估值，新易盛上半年净利润预增3倍多，但市盈率还不到30倍，这种票在AI算力需求爆发的背景下，回调就是买点。

具体操作上，给大伙三个建议。第一，优先关注业绩预增且有长期逻辑的票，比如华宏科技的稀土回收、新时达的机器人技术，这些公司的增长是可持续的。第二，避开高位放量的票，像绿地控股虽然3连板，但房地产行业整体还在筑底，短期炒作后可能会回落。第三，利用政策利好找机会，险资入市偏爱低估值蓝筹，像中国稀土、京运通这种资源股，既有业绩又有政策支持，适合中长线布局。

最后提醒一句，涨停股里短期博弈资金多，咱别被市场情绪带偏。真正值得重仓的，是那些既有业绩支撑，又有技术壁垒的公司。比如华宏科技的稀土回收技术、新时达的机器人研发能力，这些才是穿越周期的核心竞争力。关注帮主郑重，我会持续跟踪这些股票的动向，为大家带来最接地气的财经分析。咱们下期再见！