8月5日，三大指数集体走强，截至收盘，沪指涨0.96%，再度站上3600点高地，深成指涨0.59%，创业板涨0.39%，科创50指数涨0.4%，两市超3700只个股上涨，沪深两市今日成交额约1.60万亿元。

军工板块表现出众，其中，北方长龙（301357.SZ）涨超14%，长城军工（601606.SH）涨停10%，建设工业（002265.SZ）、爱乐达（300696.SZ）大涨。

中航证券指出，当前，“十四五”规划已步入收官冲刺阶段，八一建军节、“九三”阅兵等多重时间坐标的叠加，正推动军工板块迎来前所未有的格局重塑。在连续上涨后，部分资金或将短期获利了结、落袋为安，板块短期内或将面临一定的波动压力。

PEEK材料、机器人概念走强，新瀚新材（301076.SZ）涨20%，华密新材（836247.BJ）涨超12%，中欣氟材（002915.SZ）涨10%，富恒新材（832469.BJ）、中研股份（688716.SH）均大涨。另外，人气股上纬新材（688585.SH）复牌后再度涨停20%，该股7月以来累计涨超1300%。

机构表示，PEEK材料凭借其优异的性能，广泛应用于多个领域，未来有望成为人形机器人减重的重要材料，带动千亿级市场空间。

通信设备板块、液冷服务器概念亦走强，长芯博创（300548.SZ）涨超13%创历史新高，奕东电子（301123.SZ）涨超10%，长飞光纤（601869.SH）涨10%，太辰光（300570.SZ）、兆龙互连（300913.SZ）大涨。

民生证券认为，近期海外巨头微软/谷歌/Meta/亚马逊相继披露财报，2025Q2各家CAPEX持续高企，四家单季度CAPEX合计约950亿美元，同比增长67%，环比增长24%，并且均对未来CAPEX表达了乐观预期。此外，受AI需求驱动，微软和谷歌的云业务增速也迎来进一步提升。

银行、证券板块表现不俗，浦发银行（600000.SH）、信达证券（601059.SH）、红塔证券（601236.SH）、东兴证券（601198.SH）大涨。

消息面，近日，国务院常务会议部署实施个人消费贷款贴息政策与服务业经营主体贷款贴息政策，一方面对于贷款结构性贴息有利于提振消费、小微企业，另一方面显示出政策导向上对银行息差的呵护态度，预计后续更多结构性货币政策工具有望出台。

广发证券认为，适度宽松的货币政策将继续保持定力，下半年降息可期，预计结构性降息可能占主导；往后看，下期资金面主要扰动或来自债市，但预计央行根据流动性情况延续精准投放，资金面保持均衡宽松。

跌幅榜上，中药、影视股表现疲软，奇正藏药（002287.SZ）跌9.98%，幸福蓝海（300528.SZ）大跌超6%，部分创新药概念亦疲软，前沿生物（688221.SH）、海特生物（300683.SZ）下挫。

作者：飞鱼